Ứng dụng giải thuật di truyền vào việc lập danh mục đầu tư

Bài sưu tầm

Bên cạnh sự phát triển của thị trường tài chính nói chung, thì với tốc độ phát
triển nhanh chóng của công nghệ thông tin, con người kỳ vọng vào việc làm sao
có thể ứng dụng công nghệ thông tin vào lĩnh vực tài chính một cách hiệu quả
nhất. Đặc biệt là khai thác những giá trị tiềm Nn đằng sau những con số, những
dữ liệu phát sinh,… được thu thập trong suốt quá trình hình thành và phát triển
của nền tài chính.

“…Vào những năm cuối của 1980, phương pháp khai khoáng dữ liệu từ dữ liệu
lịch sử giao dịch nhằm rút trích ra những thông tin hữu ích được đề xướng với sự
trợ giúp của các thiết bị tính toán tiên tiến…”. (Markellos và các cộng sự, 2003)
Thuật giải Di truyền (Genetic Algorithm) là một phương pháp tối ưu để giải
quyết những bài toán tìm kiếm trên không gian lớn, dựa trên việc mô phỏng quá
trình tiến hóa sinh học trong tự nhiên. Các loài đã tồn tại và tiến hóa thông qua
quá trình đấu tranh sinh tồn khắc nghiệt. Ở mỗi thế hệ, các cá thể thực hiện các
quá trình chọn lọc, lai ghép và đột biến một cách bán ngẫu nhiên, để tạo ra
những thế hệ tiếp theo tốt hơn, nhắm tới sự thích nghi với môi trường tự nhiên.
Về mặt tài chính, quản lý danh mục đầu tư là một nghiệp vụ quan trọng trong
kinh doanh chứng khoán, là công cụ hữu hiệu để hạn chế rủi ro và tối đa hóa lợi
nhuận. Vấn đề đặt ra là làm thế nào để có thể quản lý danh mục đầu tư một cách
tối ưu?

Một thuận lợi lớn nhất trong lĩnh vực đầu tư đã và đang được thừa nhận trong
suốt những thập niên vừa qua, đó là, việc thiết lập một danh mục đầu tư tối ưu là
một vấn đề không chỉ đơn giản là sự kết hợp của nhiều chứng khoán riêng lẻ mà
còn có cả những đặc trưng rủi ro – tỷ suất sinh lợi mong đợi.
Chính vì vậy, đặt ra vấn đề, làm cách nào để có thể ứng dụng thuật giải di truyền
vào việc tìm kiếm một (tập hợp các) danh mục đầu tư hiệu quả, với tiêu chí đa dạng hóa danh mục đầu tư, tối thiểu rủi ro và tối đa tỷ suất sinh lợi. Từ đó mở ra
những phương pháp tiếp cận mô hình dự báo trong việc quản trị danh mục năng
động.

Tựu trung lại, bài toán có thể được phát biểu như sau:

Từ một danh sách có < chứng khoán thuộc các lĩnh vực (được niêm yết
trên sàn HOSE), chúng ta cần thiết lập một danh mục đầu tư hiệu quả có
m (m<n) chứng khoán. Chúng ta cũng giả định rằng tỷ trọng giữa các
chứng khoán là như nhau. Sao cho, danh mục kết quả có độ lệch chun
(sẽ được giới thiệu trong chương 2) là nhỏ nhất hoặc thỏa mãn yêu cầu
của nhà đầu tư.